毕振邦接到任务，要刺杀新崛起的军阀朱大帅。车大帅到访朱家，要朱与他结合攻打邓大帅，朱不准许，车盛怒分开。朱自从分开蓉蓉今后，时常怏怏不乐，其兄芬乃邀他微服出游散心。朱及芬先看人玩魔术，后再进赌场打赌。车大帅派了两手下追踪到来，想把朱等绑回府第。朱、芬掉手被擒，幸芬妻凤及时赶到，将车手下打退，把朱、芬救回家中。一日朱接到蓉蓉来信，因田园水患，她及父亲逃来江南住在云来客栈，叫朱往找她。朱等人来到江南，欲与蓉蓉相会。是时毕得动静朱大帅将到江南，因此亦前来江南预备机遇刺杀。朱等人来到云来客栈，找不到蓉蓉父女，却发明店内有凶杀案。朱、牛玉干和大旧荣前往报官，官府却思疑他们虚报，反而捉了他们进狱。后来芬来到官府，说朱是个军阀，官府才将朱等开释，因此他们继续往找蓉蓉。